拥有知识产权可以提高初创企业的融资能力，特别是对于资本需求较高的深科技企业

　　l生物技术产业在专利和商标的使用方面处于领先地位，该行业近一半的初创企业寻求这些基本权利

　　l奥地利、瑞士、捷克共和国、德国、芬兰、法国或意大利的更多初创企业倾向于申请专利和商标

　　2023年10月17日，欧洲专利局（EPO）和欧盟知识产权局（EUIPO）发布了名为《专利、商标和初创企业融资》的 联合研究 报告，强调专利和商标可以在多大程度上促进欧洲初创企业的成功。

　　报告显示，初创企业在申请商标后获得种子资金的可能性是普通企业的2.5倍，而在申请专利后获得初始资金的可能性是普通企业的2.9倍。

　　在正式融资轮中，申请商标的初创企业获得投资的可能性高出4.3倍，而申请专利的初创企业获得投资的可能性高出6.4倍。同时申请这两项的初创企业成功获得融资的成功率高出10.2倍。

　　对于在欧洲申请知识产权保护的企业来说，这种差异更为明显。注册欧盟商标获得早期资金的可能性高达6.1倍，而注册成员国国家商标的可能性高达2.2倍。当涉及专利时，情况亦然。

　　平均而言，29%的欧洲初创企业已申请知识产权，不同产业之间存在显著差异。生物技术是迄今为止知识产权最密集的产业，近一半的初创企业使用专利或注册商标。其他知识产权密集型产业包括科学和工程（占专利使用者的25%和商标使用者的38%）、医疗保健（占专利使用者的20%和商标使用者的40%）和制造业（占专利使用者的20%和商标使用者的36%）。

　　欧洲专利和商标的所有权具有更高的优势，其获得早期资金的比率超过国家知识产权的五倍（商标的可能性高出6.1倍，专利的可能性高出5.3倍）。所谓的深科技（Deep Tech）初创企业在开发突破性技术时面临着特殊的挑战，因为它们需要大量投资和较长的研发时间。这类初创企业尤其可以从专利和商标中受益，以吸引“富有耐心”的投资者。

　　深科技创新技术存在风险，并且存在资金缺口，欧洲私人投资者不愿押注于未经验证的技术，故该报告建议将知识产权作为可以用来刺激投资的现有工具。

　　在获得种子资金的初创企业中，那些申请了商标或专利的初创企业平均获得的金额远高于那些没有知识产权保护的初创企业。

　　该报告还发现，受到知识产权保护的初创企业通过首次公开募股或股权转让来奖励投资者的可能性是其两倍以上。同时申请专利和商标的公司成功的机会最大。

　　除了保护发明和品牌之外，专利和商标还向投资者发出积极的信号，表明初创企业拥有创新技术并能够将产品和服务推向市场。

　　因此，报告认为知识产权是一个强大的卖点，尤其是在“风险投资支出减少和增长预测疲软正在终结一个容易获得风险投资的时代”之际。

　　报告表明，在创新型初创企业融资方面，“让新成立的创新型企业更容易利用知识产权制度是赶上美国的解决方案的一部分”。

　　欧盟目前正在改革其专利制度，首先是创建统一专利（ Unitary Patent )制度。这将使专利更便宜、更容易地在多达25个成员国获得保护，而无需在每个国家申请专利。

　　欧洲专利局局长António Campinos表示初创企业是创新和经济成长的动态催化剂。他们有潜力开发新的解决方案来应对社会最紧迫的挑战并创造更永续的未来。因此，我们必须找到进一步支持我们的初创企业的方法。今年，欧洲专利局在引入统一专利方面取得了巨大进展，但现在我们新的“ 专利和技术观察站 ”（“ Observatory on Patents and Technology ” ）将推出一个突破性的工具，即“EPO Deep Tech Finder ”（欧洲专利局深科技搜寻者）。欧洲专利局意识到专利对于深科技创新的重要性，因为专利不仅是保护新技术投资的手段，也是向潜在投资者传达潜在价值的一种方式。欧洲专利局为此开发了免费数学工具Deep Tech Finder。该搜索工具使活跃于深科技领域的其他公司和研究人员以及投资者能够搜寻向欧洲专利局提交专利申请的欧洲初创企业，为有潜力将新技术推向欧洲市场的企业提供了搜寻线索。该工具还利用欧洲专利局在专利信息方面掌握的专业知识，可以帮助潜在投资者和业务合作伙伴了解特定技术领域正在开发哪些发明，并评估其受欧洲专利保护的现状，为深科技初创企业与风险投资者之间架起一座合作的桥梁，使潜在投资者能够识别和评估具有开创性和前景的深科技初创公司。我们正在将创造性的火花与那些有资源为创新引擎提供动力的人相匹配，实现共赢。

　　欧盟知识产权局执行局长让若昂·内格朗（João Negrão）表示：“如今，无形资产代表了企业的绝大多数价值，而商标等形式知识产权不仅是无形资产投资的法律保障，也是确保融资和合作的关键。这对新成立的初创企业来说尤其重要，因为这些企业通常在初始阶段除了有形资产外几乎没有无形资本。近期的研究显示，在所分析的初创企业中，27%的企业申请了商标，比任何其他类型的知识产权都多。这就是为什么我们可以为他们提供的支持如此重要，不仅首先在欧盟知产局注册了他们的知识产权，欧盟知产局与欧盟成员国和地区的知识产权局共同实施的欧盟委员会的“中小企业 基金 ”（“ SME Fund ”）非常相关，而且还与知识产权评估和“知识产权扫描执法”（ IP Scan enforcement ）。EUIPO开发的该工具可让用户直接与欧盟成员国国家知识产权局指定的知识产权专家联系，他们将与用户一起审查其业务模式、产品/服务和成长计划。用户将透过协作找出需要保护哪些无形资产及其知识产权可以以何种方式帮助支持业务成长。“知识产权扫描执法”不是一项法律服务，它旨在帮助指导用户的企业现在和将来如何注册和利用其知识产权。等举措密切相关。然而，欧洲在初创企业融资方面落后于世界其他地区，我们必须加大力度，加强知识产权作为欧盟企业，特别是中小企业获得融资、增长和可持续发展的工具，使我们的创新型初创企业能够蓬勃发展。”

　　欧洲国家之间知识产权的使用有着显著差异。芬兰和法国申请知识产权的初创企业比例最高，各占42%。其次是德国（40%)、奥地利（40%)、意大利（39%)、挪威（37%)、瑞典（34%)、丹麦（34%)、瑞士（32%）和捷克（31%)。这些国家的企业也最有可能提交商标和专利申请，并将这两种知识产权捆绑在一起。对于奥地利、瑞士、法国和北欧国家的初创企业来说尤其如此。

　　从行业来看，生物技术是专利和商标最密集的领域，近一半的欧洲生物技术初创企业申请了一项或两项知识产权。48%的生物技术初创企业已申请专利，47%已申请商标。该领域同时拥有专利和商标的初创企业比例最高为31%。拥有知识产权的初创企业比例第二高的行业是科学和工程（47%），其中38%的企业申请了商标，25%的企业申请了专利。医疗保健和制造业的结果类似，每个行业都有40%的企业申请专利、注册商标。虽然所有产品和服务都可以通过商标注册来保护，但有许多部门，特别是服务业，其创新是不可能申请专利的。除上述行业，其他密集使用专利的行业包括媒体和娱乐（21%）、信息科技（20%）、能源（19%）、自然资源（18%）和可持续发展（17%）。就商标而言，其他密集使用的行业包括可持续发展（37%）、能源（36%）、人工智能（36%）、农业（36%）和自然资源（35%）。

　　近年来，欧洲的创业生态系统经历了指数级增长。根据经合组织OECD《2023年中小企业和企业家融资排行榜》，新冠肺炎疫情后，所有经济体的风险投资（VC）活动都大幅上升，2021年的中位数上升了58.6%，而2020年的增长率为4.18%。然而，国家风险投资协会在同一份报告中报告称，风险投资金额的增长在后期和合并公司尤为显著，但在种子期和早期阶段则不那么强劲。

　　事实上，欧洲议会工业、研究和能源委员会于2023年9月发布的一份报告草案强调，获得资本仍然是初创企业规模扩张的一个重大障碍。许多企业难以获得早期投资，尤其是风险资本和风险投资，这对企业扩大业务、开发产品和进入新市场至关重要。欧盟已经启动了各种举措来应对这些挑战，包括成立欧洲创新理事会（EIC），即创建识别、开发和扩大新兴深科技和突破性创新的一站式服务中心。

　　在初创企业经历错综复杂的成长环境中，专利和商标成为提高其竞争力的重要工具。专利赋予这些新兴企业一项关键权利：限制他人盗用其开创性技术的权利。这不仅保障了他们的创新优势，而且推动他们在市场中占据战略优势。商标作为法律的堡垒，加强了对无形资产的投资。这些独特的符号或名称，如果受到法律保护，就会成为一个有效的盾牌，保护初创企业的品牌形象不受侵犯。

　　深科技（Deep Technology）一词由 印度投资者兼企业家Swati Chaturvedi 于2014年创造。目前深科技这一概念在中西方文化中并没有统一的定义。一般认为，深科技等同高科技或颠覆性技术（Disruptive Technologies)，是指基于有形的工程创新或科学发现的前沿科学技术。这些技术在商业环境中具有三大特征：一是可能会对人类社会发展产生巨大影响或具有解决全球最紧迫社会问题的潜力，二是需要较长时间才能发展成熟并进入市场，三是对资金（特别是风险投资）的需求巨大。

　　深科技企业创新水平极高，远远领先于当前的应用型科技企业。该类企业通过产学研联合研究的方式，开发有实用价值的商业和消费应用，推动深科技创新走出实验室、进入市场。“解决深问题，需要深科技。”很多深科技企业着眼于应对当前一些重大的社会和环境挑战，有望为当前最迫切的全球性问题提供新的解决方案。深科技蕴含重大潜力，能够创造专属的市场或者颠覆现有的行业。其背后的知识产权不是极难复制就是受到严格保护，因此通常极具竞争优势，能够筑起其他企业难以企及的市场准入壁垒。

　　深科技包括但不限于农业、生命科学、化学、航空航天和绿色能源领域，包括人工智能、机器学习、先进材料、区块链、物联网、生物技术、机器人、无人机、光子学、量子计算、3D打印/4D打印、增强现实（AR）等颠覆性技术。

　　目前，欧盟、英国、印度、南非均制定并正在实施发展深科技的知识产权政策及相关科技创新政策。

　　据 《2023年欧洲深科技报告》 显示，2022年欧洲深科技市场在风险投资方面增长强劲：在第三季度和第四季度，它是仅次于能源的第二大细分市场。欧洲深科技企业2022年共融资177亿美元，虽然同比下降了22%，但仍比2020年高出60%。大部分投资流向了四个新兴的深科技子行业：新型人工智能、未来计算、新能源和航天技术。

　　北大西洋公约组织（NATO)2023年8月1日宣布，23个北约盟国已正式成为北约创新基金（NATO Innovation Fund /NIF）的有限合作伙伴。这为NIF在未来开始其首次投资奠定了基础，使用其10亿欧元（11亿美元）的多主权风险投资基金，以支持北约国防和安全市场中各种颠覆性领域的深科技项目。

　　为了应对深科技的挑战，NIF打算在15年内直接投资23个参与北约的初创企业，并对跨大西洋地区产生重大影响的深科技基金投资。

　　北约认为，深科技计划的特点是解决特定问题的高成本研究和设计（research and design /R&D）流程。作为一种投资工具，深科技与传统科技公司不同，后者通常研发要求较低，但随着公司规模不断扩张、其与市场的进一步融合，营销和业务分析成本随之升高。与此相反，深科技寻求解决明确的挑战，这些挑战拥有公认的客户群，但需要在可能有效或无效的技术上投入大量资金，只有这样才能向市场提供最低限度的产品。

　　NIF有一系列雄心勃勃的目标，它正在支持包括高超音速飞行技术、量子技术、人工智能、自主系统、下一代通信、生物技术、能源以及太空作业方面的深度技术初创企业。

　　虽然NIF是世界上第一个多主权风险投资基金，但它确实有机会借鉴其“姊妹倡议”——北大西洋国防创新加速器（DIANA）的经验，据NIF网站介绍，DIANA初创企业也可能有机会从NIF资金中受益。

　　DIANA是北约于2021年成立的一个工作机构，旨在促进跨大西洋关键技术合作，并与私营部门以及包括学术界在内的民间机构接触。为深科技和军民两用创新者提供来自联盟/盟国的资源，以共同应对北约面临的重大国防和安全问题。

　　与NIF一样，DIANA专注于九项关键的新兴军民两用技术：人工智能、数据、量子技术、自主系统、生物技术、高超音速、新型材料和制造、能源和推进以及太空技术。

　　DIANA预计将成为北约成员国的宝贵资源，使它们能够利用军民两用技术的力量进行数据分析等。它将作为北约现有能力的创新补充，提供实时支持并增强决策者的专业知识。